安赛乐米塔尔、新日铁、蒂森克虏伯、浦项制铁……起底世界钢铁五巨头之道
中国钢研战略所 2017-07-16 19:54:19
导语:一文说透钢铁五巨头的前世今生。

来源 | 中国钢研战略所  ID: GangTieYanJiuXueBao  编辑 | 扑克投资家,转载请注明出处


1. 安赛乐米塔尔公司

2007年11月,世界最大钢铁企业米塔尔完成了和世界第二大钢铁企业安塞乐的合并,更名为安塞乐米塔尔(Arcelor Mittal)。合并后,安塞乐米塔尔产能超过1亿t,控制全球约11%的钢铁产量,占全球钢铁市场12%的份额。安塞乐在与米塔尔合并前,是全球最大的碳钢扁平材和碳钢长材生产商与世界领先的不锈钢生产厂家之一,其不锈钢产品占全球不锈钢市场份额的25% ~28%。2011 年初,安塞乐米塔尔完成对不锈钢和特钢业务的拆分,新成立了不锈钢公司Aperam。这是Aperam 作为一个领先的独立的不锈钢、特钢公司的第一步。

Aperam 从事不锈钢、硅钢和特钢的生产和经营,业务遍及全球40多个国家,设有三个部门:不锈钢及硅钢部、服务部、特殊合金部。2014年Aperam不锈钢和特殊钢的产能250 万t,有完整的销售、加工和服务网络,其生产主要集中在巴西、比利时、法国的6 家工厂,约有9400 名雇员。Aperam是南非最大、欧洲第二大的特钢生产企业,在高端特殊钢领域处于世界领先地位,如取向硅钢、无取向硅钢和镍基合金等,产品广泛应用于航空航天、汽车、餐饮、建筑、家用电器和电子工程、工业加工、医疗和石油天然气等行业领域。

2014 年,Aperam 实现销售收入55 亿美元,息税前利润(EBIT)5.47亿美元,发货量181万t。2013 年,销售收入51 亿美元,息税前利润2.92亿美元,发货量173万t。

不锈钢及硅钢部

具有全球最大的不锈钢生产能力。能够生产各种不锈钢和硅钢(取向和无取向),并通过开发新的和更高等级的不锈钢和硅钢来不断扩大产品品种。我们有一个广泛的不锈钢和电工钢产品,我们的投资组合不断扩大我们的产品。2014年,这个部分占销量总收入的80.1%。欧洲的比利时公司,配备了两个电弧炉熔炼车间,一个冷轧机工厂,热连轧设备。巴西Timóteo公司拥有两座高炉,一个熔炼车间(配备氧气转炉、电弧炉),一个不锈钢冷轧制车间和一个硅钢冷轧车间。2014年不锈钢和硅钢产量173.6万吨,2013年产量是165万吨。

特殊合金部

2014年占总销售收入的11.3%。法国的Imphy公司拥有熔炼车间、材设备和冷滚压设备。业务领域已延伸到下游,如拉丝工厂、电子元件制造厂等。2014年特殊合金产量3.5万吨,2013年产量3.6万吨。

同时,Aperam 宣布了未来两年要实现获利提高2.5 亿美元的名为“Leadership Journey”的计划,将着重于成本的降低和生产力的提高。根据该计划,其巴西Timoteo 厂的2 号高炉将转换,其10 万t 产能的法国Isbergues 冷轧厂将临时推迟,并投资6200 万美元以提高其法国Gueugnon 厂的热退火酸洗能力。

在新技术研发方面,安塞乐米塔尔2010 年取得汽车钢生产技术的新突破。该公司6 家专业汽车技术研究中心共耗时两年投入开发了“S-inmotion”项目,并取得研究成果,给汽车行业带来了里程碑式的革新,产品更轻、更安全也更节能。“S-inmotion”工艺把压力硬化钢(PHS)和先进高强度钢(AHSS)相关的逾60 项发明应用到汽车制造过程,为汽车制造商和用户带来多方面的利益。

以C 级车为例,“S-inmotion”通过减轻整车43 个零部件的重量,使整车的车体重量比使用传统技术生产的汽车减重最多19%或73kg。另外,利用“S-inmotion”还可降低二氧化碳排放量13.5%,且不会影响汽车的安全性、耐久性和耐腐蚀性。

2. 新日铁住金不锈钢公司

新日本制铁公司(以下简称新日铁)是全球主要的钢铁企业之一,也是国际市场竞争力最强的钢铁企业之一。2010 年排名世界500 强第191 位。钢铁生产是新日铁收入的最大部分,生产主要集中在日本。特钢是新日铁钢铁业务中的一块。

在钢铁生产领域,新日铁具有强大的研发能力。到2005 年3 月底结束的2005 财年新日铁的研发经费为269.3亿日元,占当年营业利润的5.2%,当年钢铁业绩如表1 所示,2009 财年新日铁的研发经费提升至346.8 亿日元,5 年间的年复合增长率达到6.53%。

新日铁研发投资的重点在于降低维护成本、缓解全球市场变化对自身的冲击,以及增加低品质原料的用量。研发方向包括:环境友好的汽车用板(Ecokote-S),延长焦炉寿命的诊断技术,提高能源使用效率,减少二氧化碳排放等。另外,新日铁还研发了用于集装箱船的高性能船板,与丰田汽车公司共同研发新型汽车发动机用钢,并开始研发焊接性能好的钢材产品、桥梁结构用钢、汽车用钢、压力容器用钢和各种新材料。

2010 年,新日铁成功研发新型含锡不锈钢材料。日本新日铁住金不锈钢公司(NSSC)宣布成功开发出含锡低间隙铁素体不锈钢(命名为FW 系列),成为全球首家研发出这种钢材的公司。FW 系列钢材是NSSC 利用自有技术,通过在制造过程中加入微量锡元素来提高铁素体不锈钢的抗腐蚀性,同时改善钢材的可加工性。FW 系列的首个品种“NSSCFW1”铁素体不锈钢具备了高耐腐蚀、低铬和低间隙等特性。

在全球合作方面,新日铁和阿赛洛于2001 年1 月签订了全球战略合作协议,实施了有关欧洲汽车钢板的共同技术应对以及技术特许的相互共有化。阿赛洛和米塔尔合并后,新日铁与阿赛洛米塔尔修订合作协议,在有关汽车钢板的共同技术应对,共同研究开发以及环境对策等方面推进了合作。

此外,新日铁还与阿赛洛米塔尔公司共同经营合资公司———“I/N Tek”以及“I/N Kote”,这些合资公司在美国生产和销售汽车用冷轧钢板和镀锌钢板。另外,新日铁在中国还拥有包括宝钢的三家公司共同经营的合资公司—宝钢新日铁汽车钢板有限公司(BNA),该合资公司生产和销售汽车用镀锌钢板。2009 年,钢铁业务收入占新日铁全部收入的80.9%,特钢收入则占钢铁业务收入的17%。新日铁子公司中的新日铁住金不锈钢公司(Nippon Steel&Sumikin NSSC)是日本最大的不锈钢公司,其每年的不锈钢出口量占日本不锈钢出口总量的1/3。

2012年10月1日原新日本制铁和原住友金属工业合并组建新日铁住金株式会社(NSSMC)。目前,该集团不仅是日本最大的钢铁企业,而且在英刊《金属通报》2013年全球钢铁企业粗钢产量排名中位居第二位。新日铁住金是从事钢铁、工程技术、化学、新材料、信息系统解决方案等5大事业的实业控股公司。其中,钢铁事业的产品如下表。在新日铁住金所生产的钢铁产品中,热轧卷占49%,冷轧卷占24%,板材占13%,线材占3%,不锈钢占1%,其他占9%。新日铁住金的高等级钢产品则主要包括高级终端汽车板、能源用厚钢板、无缝钢管、大口径管以及超高强度建筑用钢等。新日铁住金高等级钢产品构成见下图。

表  新日铁住金钢铁产品分类 

图  新日铁住金高等级钢产品构成

新日铁住金在日本国内占据了几乎所有钢产品的市场份额,除了小型棒材、工具钢和轴承钢等产品品种以外,其余产品市场份额都是最高的,特别是汽车和建筑等行业用钢的市场份额非常高。

图  NSSMC钢铁产品国内市场份额

新日铁住金集团下设技术研发部门以富津研究开发中心、尼崎研究开发中心和波崎研究开发中心为研究据点,从事成长领域商品的技术开发和工艺革新,以及支撑上述制造技术开发的基础研究开发,并领先于世界。

技术研发部门下设多个实验室,钢铁研究实验室,主要是进行符合用户需求的钢铁新产品的研究,将材料功能最大化,并寻找最好的材料应用方案;先进技术研究实验室,聚焦于先进的基础技术的研发,如材料设计、过程技术、材料特征、以及一些数学计算方法,根据社会和市场的发展趋势开发原创性的技术;工艺研究实验室,研发炼铁、炼钢和轧制工艺流程的新技术,以及环境保护、能源节约、资源回收利用等方面的技术,同时注重过程、分析、系统控制和质量检测技术;分布在各炼钢厂的实验室,为钢铁厂的运行提供支撑服务,如产品和设备的改进,新产品的开发等。

新日铁住金集团的研发能力具有6个优势:

(1)研发和工程融合带来了全面和高速的技术研发;

(2)在用户中拥有研发网络;

(3)集团公司的产品和技术强化了集成解决方案;

(4)有能力用最佳的钢铁生产技术解决方案解决能源和环保问题;

(5)与相关产业、学术机构、海外联盟合作,甚至与用户合作开发新技术;

(6)有广泛的基础和技术平台。

2014年4月,新日铁住金集团开始了研发组织机构最佳化进程。新日铁住金集团明确了每一研发基地的作用和职能,整合了不同研发基地从事相同研发领域的研发团队。目前,在给定的研究领域的研发工作是在一个地方进行。研发机构的重组预计带来最大的协同效应。此外,除了在室兰钢厂、名古屋钢厂、广田钢厂、八幡钢厂、大分钢厂建有研发实验室外,又在鹿岛钢厂新建了研发实验室。借助于新的研发组织机构,新日铁住金集团的目标是使钢作为一种材料的潜力最大化和通过在主要增长领域开发创新技术和产品引领世界钢铁生产技术发展。

       图  新日铁住金集团研发组织机构

新日铁住金集团的海外生产基地:中国(薄板、棒线材、钢管、交通产业机械品)、东盟各国(薄板)、印度尼西亚(钢管、薄板)、马来西亚(薄板)、泰国(薄板、棒线材、钢管)、越南(薄板、建材、钢管)、印度(薄板、钢管、交通产业机械品)、美国(薄板、交通产业机械品、钢管)、墨西哥(薄板、钢管)、巴西(制铁所、薄板、钢管)、尼日利亚(薄板)、沙特阿拉伯(钢管)、南非(薄板)、瑞典(棒线材)、阿拉伯联合酋长国(薄板)等。

2013财年,新日铁住金集团采取了各种措施强化其日本国内钢铁生产和钢材加工业务,包括对八幡钢厂4号高炉大修和投资对其他设备进行改造。公司也采取措施促进技术进步,包括与用户合作开发高功能产品和整合生产、销售、技术和研发部门以提高开发解决方案的能力。通过整合新日铁公司与住友金属公司的技术以提高生产线的竞争力和协同整合更强的生产线竞争力,新日铁住金集团还采取措施制定最佳的生产体系。此外,新日铁住金集团在2014年4月1日有效地整合和重组了钢厂的运转结构,持续整合和重组集团内的核心公司,目的在于巩固国内业务基础。

全球战略也取得进展,包括抓住海外增长市场的需求和重组生产结构以更好地回应用户的全球发展。在此期间,新日铁住金集团与安赛乐米塔尔公司合作收购了蒂森克虏伯公司位于美国阿拉巴马州的Calvert钢厂。新日铁住金集团钢铁业务部门持续采取措施追求成本结构效率最大化,包括提高低成本原料应用比率,提高收得率,控制固定成本增加,并与用户-起修订钢材价格。由此,2013财年新日铁住金集团钢铁和钢材加工业务部门的销售额达到48779亿日元,经常利润达到3212亿日元。

表  新日铁住金集团钢铁和钢材加工业务近年业绩   

单位:10亿日元

3.蒂森克虏伯(德国)

德国最大的钢铁公司蒂森克虏伯集团公司(以下简称TK)由原德国蒂森钢铁公司和克虏伯钢铁公司于1999 年3月合并而成。目前,TK 经营范围涉及钢铁(碳钢、不锈钢)、汽车技术、电梯制造、技术服务及贸易等领域,2010 年名列世界500 强第123 位。

TK 下属的蒂森克虏伯钢铁公司其高附加值产品占总量的80%以上,是世界一流钢铁企业的代表,是全球高附加值碳钢扁平材的主要供应商,在激光拼焊板产品和涂层技术领域居世界领先地位。高质量扁钢以及不锈钢贵金属是TK 的尖端产品。

2009-2010 财年,TK 在欧洲市场上的钢材销售收入达到了107.7 亿欧元,同比增长39%。另外,2009-2010 财年,TK 创新支出费用6.77 亿欧元,其中基础研发费用支出2.49 亿欧元,占其所有创新支出费用的37%。

作为一个世界领先的不锈钢生产企业,TK 不仅是高性能材料, 如镍合金和钛等的最高标准代表,还是全球不锈钢板材业务领域中最高标准的代表。ThyssenKrupp Stainless AG 是TK 的不锈钢集团公司,拥有四个主要从事不锈钢生产经营的公司,分别为位于德国的Nirosta 公司、意大利的AST 公司、墨西哥的Mexinox 公司以及中国的SKS 公司。

2009-2010 财年(2009 年10 月1日-2010 年9 月30 日),TK 全球不锈钢销售收入59 亿欧元,同比增长32%。

蒂森克虏伯集团的技术创新体系覆盖集团全部技术部门,技术研发涵盖创新型材料及其应用;电梯/自动扶梯;化学、水泥和矿业设备;汽车、机械和建筑业零部件;航海和船舶制造等领域。

蒂森克虏伯集团的技术创新体系由5个单元构成,每个单元代表技术创新工作的一个重要领域。研发部门按客户需求和产品类别划分,各研发部门之间紧密联系,并与大学、研究机构和其它企业保持合作。

第一创新单元的职能是确定并持续修订技术战略,根据全球材料、能源、资源和环境状况,确定关键技术发展趋势,指导主要研发方向。

第二创新单元的职能是联系各专家,发挥专有技术优势,加强各子公司之间的交流,启动“创新与技术能力网络”,基于这个网络,各技术研发领域的经理和专家能够跨专业和项目进行讨论。

第三创新单元的职能是发展与大学、研究机构、协会和其它企业间的合作。

第四创新单元的职能是创新管理结构、流程和方法。

第五创新单元的职能是企业文化创新,包括管理创新和为技术人员提供更有创造力的空间。

表  蒂森克虏伯研发投入

TK 各子公司具有独具一格的研发体系。Nirosta 公司设有专门的研发单位。产品的制造工艺由各个生产厂的技术部门负责设计与改进。普通新产品的研发过程有两种:

①根据待研发产品的最终交付状态,由生产厂的冷轧工艺开发部门或热轧工艺开发部门负责发起产品的研发,向上游工序的技术部门确认上游工序的可行性,由上游工序的技术部门负责自己工序的工艺设计。

②根据客户服务过程中获得的客户对产品特殊要求,由公司的客户服务部(客户服务部拥有焊接、成型等专业技术人员和实验设备)发起产品的研发,将产品特殊要求传递给各工序的技术部门,确认各工序的可行性,由各工序的技术部门负责自己工序的工艺设计。创新性产品或工艺的研发一般同大学或研究所合作开展。

AST 公司的技术部门专注于产品质量过程控制,而将研发外包给CSM(材料开发中心)。CSM 是由意大利主要的钢铁和机械企业于1963 年创建的,目前已转变为一家股份制企业,其中AST公司占有15%股份,是第二大股东。CSM有310 名研究人员,研究生学历人员占66%,每年的研究经费约为4 千万欧元,经费的59%来自钢铁业。

CSM 的总部在罗马,在Terni 和Dalmine 设有研发分部, 在Modena 设有机械实验室,在Melf1 设有汽车实验室,在Avellino 设有航空实验室,在Pula-Perdasdefogu 设有石油与天然气实验室,在Terni 的CSM研发分部专为AST 公司提供技术服务。

蒂森克虏伯在材料及其制造工艺,在高端钢材、激光拼焊板和现代涂层技术等方面居领先地位。其技术创新与汽车、家电、包装、建筑业的发展紧密结合,并提供系统解决方案,产品在上述行业得到广泛应用,实现了与用户利益捆绑和同步发展。蒂森克虏伯将高端产品和优良的技术服务相结合,实现了其产品的差异性和不可替代性,也塑造了客户忠诚度。蒂森克虏伯64%的业务份额为长期供货合同,90%的业务在老客户中完成。

2011年9月30日开始,蒂森克虏伯集团全球不锈钢部门终止经营, 其产品主要是高级不锈钢扁平材和高性能材料,如镍合金、钛合金和锆合金。2012年,蒂森克虏伯集团将不锈钢业务部门Inoxum公司以27亿欧元全部出售给奥托昆普公司。剥离不锈钢业务后,使蒂森克虏伯集团降低了债务水平,并将经营重点转向工程业务领域。

2011/12财年,美洲钢铁项目给集团带来巨大损失,且仍将是集团的巨大负担。因此,2012年5月集团重新审视美洲钢铁项目的战略选择,决定将美洲两家生产性企业出售。尽管蒂森克虏伯在经营上遭受很大挫折,但集团仍认为整体发展战略是正确的,而且已经取得了很大成功,特别在最佳化业务领域方面。

表 蒂森克虏伯集团持续经营数据

如果考虑终止经营的美洲钢铁部门和全球不锈钢部门,则蒂森克虏伯集团2011/12财年的EBIT降至3.18亿欧元,调整后的EBIT率降至0.7%。

表  2011/12财年蒂森克虏伯集团销售额  

单位:百万欧元

表  蒂森克虏伯集团各业务部门及集团EBIT  单位:百万欧元

4.韩国浦项制铁公司

韩国浦项制铁集团公司(PohangIron and Steel Co.Ltd),简称POSCO,成立于1968 年,是全球最大的钢铁制造厂商之一,每年为全球超过60 个国家的用户提供2600 多万t 钢铁产品。浦项制铁公司分别在韩国浦项市(Pohang)和光阳市(Kwangyang)设有完善的厂房,生产各种先进的钢铁产品,包括热轧钢卷、钢板、钢条、冷轧钢板、电导钢片和不锈钢产品等,被美国Morgan Stanley投资银行评定为“全球最具竞争力的钢铁制造商”。2013 年排名世界500 强第167 位。

图  韩国浦项成长历程

POSCO2000年粗钢产量2774万吨,2013 年粗钢生产量达3970万t。POSCO 年生产94 万t 硅钢薄板,主要用于电器、电子产品的钢芯材料;年生产181 万t 不锈钢,207 万t 线材,1354 万t 冷轧产品等。其远景规划2020年粗钢产能达到7100万吨,其中,国内产能4500万吨,海外产能高达2600万吨。

图  浦项近年收入利润情况

从营业收入看,浦项在2008—2009年左右,受亚洲金融危机影响,浦项营业收入有所下降,2010年后,其营业收入逐步提升;从利润总额来看,浦项盈利能力在亚洲金融危机后,呈下滑趋势。

为了业务的多元化和向综合企业转变,浦项钢铁在生产镁合金钢后,开始计划生产钛合金钢。浦项生产的钛合金钢是Grade 2,2010 年生产150t,2011年扩大到400t,到2013-2014 年,计划生产量扩大到4000t,并将国内市场占有率提高到50%。2011 年浦项将开发Grade 1,下半年生产钛厚板。

POSCO 积极开发新产品,参与了韩国17 家国内机构共同参与研发的“下一代超大型建筑用钢材开发项目”。这个项目从2004 年9 月开始,由韩国知识经济部投入238 亿韩元,参与单位包括韩国浦项、现代钢铁、东国制钢、高丽制钢、浦项产业科学研究院、延世大学、国民大学等。

2010 年3 月,此项目终于开发出世界最高强度的超高张力螺纹钢。这次开发的产品包括屈服值达600兆帕的抗震螺纹钢,和强度比一般螺纹钢大30%的500 兆帕超高张力螺纹钢。这种螺纹钢可抵抗时速250km 以上的强风,且抗震能力很强,因此适合用于超高层建筑的钢材。桥梁用电缆钢线抗张强度达2200 兆帕,强度比一般商品高10%以上。

总体来看,浦项产品结构以扁平材为主,冷轧比例较高,汽车板、家电板是拳头产品。在厚板方面,由于韩国造船企业在高端船舶制造方面更具优势,订单更多,同时浦项又和韩国造船企业联系更紧密,使得浦项厚板市场占有率和盈利能力都处于较高水平;在不锈钢方面,由于浦项很早就在海外大量收购镍、铬、锰、钼等稀有金属矿产资源,对不锈钢生产成本起至关重要作用的铁合金资源的自有率超过1/3以上,从而有效提升了不锈钢品种竞争力。

图  浦项产品结构分布图

表  2010-2012年浦项主要产品销售情况

(单位/万吨)

浦项国内产品市场占有率在37%以上,基本处于垄断地位,2012年保持稍有上涨趋势,这也是浦项近年维持较高利润的关键因素。

图  2011-2012年浦项钢铁产品国内市场占有率

浦项钢铁公司技术创新体系由技术管理委员会、技术战略委员会、浦项工科大学(POSTECH)、产业技术研究院(RIST)、浦项技术研究所(POSLAB)、全球研发(R&D)中心、海外研究机构以及其合作研发机构等部分组成。其核心是浦项工科大学、产业技术研究院和浦项技术研究所。目前,浦项钢铁公司已形成了以浦项技术研究所、浦项产业科学研究院、浦项工科大学及浦项经营研究所在内的泛浦项领域产学研协同合作体系,对钢铁行业的发展趋势、钢铁技术从基础到产品生产和实际应用全过程开展研究与开发。

图  浦项研发网络示意图

浦项钢铁公司还与国内外优秀的钢铁生产企业建立技术合作体系,共同开发战略技术,与国内外大学及研究机构进行信息交换及共同研究, 进一步提高研发的竞争力。以浦项产业科技研究院为例,在韩国国内与40 多家企业#研究机构建立了紧密的合作关系,还与近,30家全球著名的企业、研究机构,如美国著名科研中心巴特尔研究所、日本神户制钢、澳大利亚联邦科学与工业研究组织(CSIRO)、俄罗斯科学院、欧洲的ABB公司、奥钢联、中国的大连理工大学等进行了深入的合作。

浦项未来技术创新将以价值创造为核心,从单纯的研发(R&D) 模式转变为研究和商业开发工程(R&BDE)模式,将研发和工程紧密结合,加速研发成果的商业化进程。

浦项钢铁公司逐年加大研发投入和加强人力资源建设,来夯实技术创新基础。浦项具有代表性的工艺技术创新成果主要有:FINEX技术、poStrip(薄带连铸)技术、热带无头轧制(CEM)技术。浦项 “战略产品”和“World Best,World First”产品:浦项战略产品定义是具有高利润高技术含量的差异化优质钢材产品。 

浦项设定了 8 大类战略产品:优质汽车钢、高级 API钢材、400系列不锈钢、高级电工钢板、热成型钢板、TMCP 船板、钢帘线和无铬热镀锌板; 浦项产品战略主要分为2个阶段:2005-2008年实施 “战略产品” 战略,2009年开始实施“World Best,World First” 产品战略。2010年浦项战略产品销售比例达 72%,“World Best,World First”产品销售达 390万吨。

5.奥托昆普不锈钢公司

芬兰奥托昆普公司是不锈钢领域的全球领先企业,奥托昆普集团的不锈钢厂主要分布在欧洲,在芬兰、瑞典、英国、美国都拥有分厂。在 2012年2 月宣布收购蒂森克虏伯集团(Thyssen Krupp)旗下的 Inoxum 公司不锈钢业务后,奥托昆普集团(Outokumpu)一跃成为全球最大的不锈钢企业。奥托昆普主要从事普通钢、特种钢和采矿三大业务。

位于芬兰的托尔尼奥(Tornio)厂是集团最重要的工厂,它拥有165万吨的炼钢能力,160万吨的热轧生产能力及120万吨的冷轧生产能力。它是奥托昆普集团旗下规模最大的冶炼厂,其产能占集团总产能的2/3 ;同时,它也是世界上不锈钢生产最具成本优势的生产厂家之一。

奥托昆普公司近几年的产品发货量和EBIT情况如下。2014年奥托昆普的销售收入为68.44亿欧元(2013年为67.45亿欧元),其中欧洲市场占64%(芬兰占3%),北美和南美占23%,亚洲占12%,澳洲和大洋洲占1%。

表  奥托昆普公司产品发货量

图  奥托昆普公司EBIT


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